"Русский стандарт" понес убытки будущего

Отмена комиссий по розничным кредитам и необходимость отражать в отчетности по международным стандартам планируемые потери не позволили банку "Русский стандарт" показать по итогам 2007 года такую же прибыль, как годом ранее.

Согласно отчетности банка, второе полугодие стало для него убыточным, а чистая прибыль по итогам года уменьшилась на 5 млрд руб. Однако "Русский стандарт" продолжает сохранять самые высокие показатели рентабельности активов и капитала среди розничных банков, работающих на российском рынке.

Согласно отчетности банка "Русский стандарт" по международным стандартам за 2007 год (имеется в распоряжении "Ъ"), чистая прибыль банка составила 9,5 млрд руб. Годом ранее банк заработал 14,5 млрд руб. Основной причиной снижения прибыли, как пояснил председатель правления "Русского стандарта" Дмитрий Левин, стало изменение стратегии работы на розничном рынке. В августе прошлого года банк отказался от всех дополнительных комиссий и штрафных санкций по кредитным продуктам, а также изменил процедуры предоставления лимитов по ним. В итоге, как следует из годовой отчетности "Русского стандарта" по МСФО, комиссионный доход банка уменьшился с 3,1 млрд руб. в 2006 году до 2,8 млрд руб. в 2007 году, процентный доход — с 61,9 млрд руб. до 56,2 млрд руб. соответственно, а активы банка выросли всего на 8,2% — до 208,8 млрд руб.

По данным журнала "Деньги", на 1 января 2008 года банк "Русский стандарт" занимал 13-е место по размеру собственного капитала (31,9 млрд руб.) и 15-е место по сумме чистых активов (185,5 млрд руб.). По объему выданных физическим лицам ссуд (107,6 млрд руб. на начало текущего года) банк уступает только Сбербанку. По данным МСФО, банк обслуживает кредиты 7,1 млн человек. Бенефициарным владельцем банка является председатель совета директоров Рустам Тарико.

Большую часть годовой прибыли "Русскому стандарту" принесла его деятельность в первом полугодии — 10,2 млрд руб. Вторая же половина 2007 года для банка стала убыточной — согласно отчетности, размер убытков составил 669 млн руб. Эксперты связывают эти убытки с критериями составления отчетности по МСФО (по российским стандартам отчетности во втором полугодии 2007 года "Русский стандарт" получил прибыль 2,2 млрд руб., см. "Ъ" от 28 января). "Убыток банка за второе полугодие во многом связан с бухгалтерской временной переклассификацией,— поясняет замдиректора парижского офиса S&P Екатерина Трофимова.— В соответствии со стандартами МСФО банк признал убытки будущих периодов, связанные с пересмотром его стратегии".

В "Русском стандарте" постарались компенсировать бухгалтерские потери. Так, в конце года банк продал портфель автокредитов объемом 6,06 млрд руб., получив прибыль от сделки размером 2,7 млрд руб. "Скорее всего, банк старался улучшить показатели по второму полугодию,— считает аналитик корпорации "Уралсиб" Леонид Слипченко.— Без реализации автокредитов убытки могли быть более значительными — более 3 млрд руб.". Кроме того, осенью прошлого года банк консолидировал на своем балансе 80% акций компании "Русский стандарт Страхование", что позволило ему включить в отчетность декабрьскую прибыль страховщика. По оценке аналитика инвесткомпании "Ренессанс Капитал" Максима Раскоснова, она составила около $2 млн. "Это вполне адекватный способ уменьшения убытка, который в любом случае носит бухгалтерский характер,— поясняет Максим Раскоснов.— С точки зрения финансового результата деятельность банка фундаментально оставалась прибыльной".

Для того чтобы избежать потерь в будущем, в "Русском стандарте" решили повысить качество кредитного портфеля. Как рассказал Дмитрий Левин, банк еще в прошлом году изменил процедуру предоставления лимитов по кредитным продуктам и ужесточил процедуры списания просроченных кредитов. Если два года назад банк списывал кредиты с просрочкой более одного года, в 2006 году — с просрочкой от полугода, то сейчас он списал с баланса 24,5 млрд руб. кредитов с трехмесячной просрочкой. "Это позволило банку снизить норму резервирования с 9,9% в 2006 году до 8,2%, а также уменьшить объем резервирования по ссудам физическим лицам с 8,5 млрд до 5,2 млрд руб.",— подсчитал аналитик банка "Траст" Алексей Демкин. Кроме того, банк постепенно сокращает присутствие в торговых сетях: число получателей его высокорискованных экспресс-кредитов снизилось в полтора раза (4,3 млн заемщиков на конец 2007 года). Таким образом, отмечает Леонид Слипченко, улучшилась структура кредитного портфеля банка.

Ужесточение кредитных процедур тем не менее не позволило банку повторить успехи прошлого года. Если по итогам 2006 года рентабельность его активов составляла 9,8%, а рентабельность капитала — 80,6%, то по итогам 2007 года эти показатели составили соответственно 4,7 и 31,6%. Однако даже с такими показателями работы банк сохранил лидерские позиции в секторе потребительского кредитования и продолжает оставаться самым прибыльным. Для сравнения: его основной конкурент ХКФ Банк в прошлом году, по подсчетам старшего аналитика "Антанты Капитал" Максима Осадчего, получил отдачу на активы в размере 3,1%, на капитал — 15,9%. Рентабельность активов МДМ-банка, например, по данным Максима Раскоснова, составляет порядка 2%, Альфа-банка — 1,8%.