Составление сводной финансовой отчетности по МСФО

Какие компании составляют сводную отчетность

Согласно МСФО 27 сводную финансовую отчетность должны составлять компании (материнские компании), которые контролируют деятельность других фирм (дочерних) . Как правило, считается, что одна компания контролирует другую, если она прямо или косвенно (через другие компании) владеет более чем половиной голосующих акций этой фирмы.

В целом процесс формирования сводной отчетности представляет собой построчное сложение данных финансовых отчетов компаний, входящих в группу, с одновременным исключением из итоговых показателей внутригрупповых операций. Однако не все так просто. Процедура составления консолидированной отчетности включает несколько аспектов, на которые следует обратить особое внимание. Рассмотрим основные из них.

Регламентация порядка составления сводной финансовой отчетности по МСФО

Вопросы формирования сводной (консолидированной) отчетности регламентируются МСФО 27 "Сводная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании" и интерпретациями к нему "ПКИ-12 Консолидация - Компании специального назначения" и "ПКИ-33 Консолидация и метод учета по долевому участию - потенциальные, права голоса и распределение дивидендов собственников".

Помимо этого при формировании финансовой отчетности группы и раскрытии информации о ней необходимо учитывать требования следующих международных стандартов и интерпретаций:

• МСФО 22 "Объединение компаний" и интерпретаций "ПКИ-9 Объединение компаний - классификация в качестве покупки или объединения интересов", "ПКИ-22 Объединение компаний - последующая корректировка справедливой стоимости и первоначально отраженной гудвилл", "ПКИ-28 Объединение компаний - "Дата обмена" и справедливая стоимость долевых инструментов";
• МСФО 24 "Раскрытие информации о связанных сторонах";
• МСФО 28 "Учет инвестиций в ассоциированные компании" и интерпретаций "ПКИ-3 Элиминирование (исключение. - Примеч. редакции) нереализованных прибылей и убытков по операциям с ассоциированными компаниями", "ПКИ-20 Метод учета по долевому участию - признание убытков";
• МСФО 31 "Финансовая отчетность об участии в совместной деятельности" и интерпретации "ПКИ-13 Совместно контролируемые ком) 1ании - не денежные вклады со стороны предпринимателей".

Фирмы, включаемые в сводную отчетность

Консолидированная финансовая отчетность отражает информацию о финансовом положении всей группы, поэтому наряду с активами, обязательствами, доходами и расходами материнской компании в ней показываются также активы, обязательства, доходы и расходы ее дочерних фирм.

Отметим, что консолидироваться должна отчетность не всех фирм, находящихся под контролем материнской компании. Так, согласно МСФО 27 в сводную отчетность не нужно включать данные об активах и обязательствах дочерних фирм:

• доля в которых приобретена с целью перепродажи в ближайшем будущем и контроль над которыми в связи с этим является временным;
• действующих в условиях строгих долгосрочных ограничений, которые существенно затрудняют возможности дочерних фирм переводить средства материнской компании (например, если в стране, где находится дочерняя фирма, проведена национализация имущества).

Вложения в такие предприятия отражаются в консолидированной отчетности материнской компании (если она составляется) как финансовые активы.

Иногда данные по дочерней фирме не включаются в сводную отчетность только из-за того, что специфика ее деятельности значительно отличается от деятельности других компаний группы. Однако согласно МСФО 27 это недопустимо: данные по дочерней фирме должны включаться в консолидированную отчетность независимо от того, каким видом деятельности она занимается, так как это помогает пользователям отчетности выявить масштабы видов деятельности внутри группы. При этом, однако, можно руководствоваться принципом существенности, который разрешает не включать в отчетность незначительную информацию. Это может быть отчетность небольших дочерних фирм, не включение которой в консолидированную отчетность не повлияет на принятие каких-либо решений пользователями отчетности холдинга.

Личный опыт

Вадим Штракин, заместитель главного бухгалтера ОАО "Нижнетагильский металлургический комбинат"

Принцип существенности позволяет не консолидировать отчетность тех компаний, операции и активы которых незначительны по сравнению с операциями и активами всего холдинга. Особую категорию составляют предприятия, деятельность которых, во-первых, несущественна (их активы и финансовые результаты составляют менее 5% в активах и результатах группы), а во-вторых, сильно отличается по характеру от основной деятельности комбината (группы компаний). Отчетность таких фирм, на мой взгляд, вообще нет смысла консолидировать. Например, на нашем комбинате (в группе) практически все компании относятся к горнодобывающей и металлургической отраслям. Однако у нас также есть несколько мелких фирм, оказывающих различные услуги, не связанные с основным бизнесом комбината. Деятельность этих фирм для комбината (группы) несущественна, поэтому данные по ним в сводную отчетность не включаются.

Роман Антонов, руководитель департамента консолидированной финансовой отчетности ОАО "Северсталь" (Череповец)

В группу ОАО "Северсталь" входят около 100 предприятий. Несмотря на то что существенными с точки зрения группы являются около 20, в нашу консолидированную отчетность включаются данные по всем дочерним фирмам, кроме тех, которые приобретены для перепродажи в ближайшем будущем.

Одной из причин краха крупнейшего энергооператора США - компании "Энрон" - была неверно составленная консолидированная финансовая отчетность. Не последнюю роль в этом скандале сыграли дочерние фирмы (так называемые "компании специального назначения"), не включение которых в сводную финансовую отчетность существенно исказило оценку финансовых результатов деятельности группы компаний.

Светлана Сидорова, Вице-президент по финансам,

Владислав Погуляев, Начальник Управления внутреннего аудита, контроля и сводной отчетности по МСФО,

Мария Суконкина, Начальник Отдела сводной отчетности по МСФО (компания ОАО "АК "Транснефтепродукт", Москва)

В консолидированную отчетность мы не включаем отчетность дочерних компаний второго уровня ("внучек"), суммы активов и объемы операций которых несущественны в масштабе всей группы. В настоящее время мы консолидируем данные по 18 дочерним фирмам.

Разработка единой учетной политики

Согласно МСФО 27 сводная отчетность должна составляться на основе единой учетной политики. Другими словами, результаты аналогичных операций всех компаний группы должны отражаться в консолидированной отчетности с применением единых методов и правил их оценки и учета. Если же отдельная фирма использует учетную политику, отличную от учетной политики группы, показатели ее финансовой отчетности для целей консолидации должны быть скорректированы .

Личный опыт

Вадим Штракин

Иногда учетную политику нецелесообразно унифицировать полностью: проще сделать корректировки перед консолидацией, чем вносить изменения в учетную политику отдельных компании группы. Это связано с тем, что у дочерних компаний может не быть возможности применять те методы учета, которые выбраны в учетной политике для консолидированной отчетности, если они являются более сложными (например, из-за отсутствия соответствующих функций в используемом дочерними компаниями программном обеспечении).

Роман Антонов

Группа ОАО "Северсталь" состоит из компаний, занимающихся различными видами бизнеса, включая банковскую деятельность и страхование. Единая учетная политика по МСФО присутствует только на уровне корпоративного центра. Каждое предприятие присылает головной компании информацию по российской бухгалтерской отчетности, которая затем централизованно трансформируется в отчет ность по МСФО по единым правилам, установленным к головной компании.

Единой учетной политики на уровне компаний группы нет, так же как и единого плана счетов бухгалтерского учета для всех компаний группы. В настоящее время мы не считаем это целесообразным. Предприятия могут вести учет в любом плане счетов, но на уровне корпоративного центра при трансформации в МСФО все операции будут отражены по одним и тем же правилам.

В ближайшее время для сокращения сроков составления отчетности мы будем вводить более жесткие требования к предоставлению информации компаниями, что в свою очередь потребует стандартизации (и расширения) учета на местах. Наиболее существенным фактором для сокращения сроков мы считаем внедрение параллельного учета по МСФО на крупнейших предприятиях группы. При составлении отчетности всех компаний группы но МСФО применяются одинаковые методы для оценки запасов, начисления амортизации по аналогичным группам основных средств, учета финансовых активов, расчета отложенного налога и т. д. Однако порядок создания резерва под снижение стоимости запасов и определения срока службы одних и тех же объектов основных средств может различаться в зависимости от специфики деятельности входящих в группу компаний. Например, в одной компании может быть установлено, что запасы устаревают через полгода, а в другой - через год. Руководство одной компании может планировать использовать основное средство в течение, например, пяти лет, а другой то же основное средство - в течение семи лет. Такие различия не противоречат принципу единства учетной политики.

Трансформация отчетности компаний группы по МСФО

При составлении консолидированной отчетности по МСФО российские компании могут выбрать один из двух вариантов. Первый вариант заключается в том, что сначала готовятся отчетности по МСФО для каждой компании группы. Затем данные этих отчетностеи суммируются и корректируются для получения консолидированной отчетности (исключение внутригрупповых операций, приведение к единой учетной политике и др.).

Согласно второму варианту сначала складываются показатели российских отчетностеи всех компаний. Затем агрегированная российская отчетность группы трансформируется в соответствии с МСФО и корректируется в целях консолидации. Выбор того или иного варианта зависит от кадровых и технических возможностей компаний холдинга.

Личный опыт

Светлана Сидорова, Владислав Погуляев, Мария Суконкина

В принципе, оба варианта должны давать похожие результаты. В прошлом году мы использовали первый вариант. Однако сейчас мы решили от него отказаться, так как процесс консолидации в этом случае длится долго и обходится дорого.

Второй вариант проще, поскольку трансформация одной, пусть даже очень большой, отчетности занимает гораздо меньше времени (около месяца), чем трансформация 19 маленьких (на каждую из них у одного сотрудника уходит около трех недель). Например, если речь идет об основных средствах, то по 19 компаниям нам нужно будет пересчитать 19 реестров основных средств, а это труднее, чем обработать сразу один большой реестр, так как расчеты у нас ведутся в Excel. Наша компания не может себе позволить держать в отделе сводной отчетности 19 человек. В прошлом году нас спасло то, что мы пользовались услугами консультантов, которые как раз и подготовили трансформацию отчетностей всех наших дочерних фирм. Однако сейчас мы все будем делать собственными силами. К сожалению, наши дочерние фирмы не могут самостоятельно составить отчетность по МСФО, поэтому для того чтобы трансформировать их российскую отчетность в соответствии с международными стандартами, мы запрашиваем у "дочек" огромный комплект информационных таблиц, детализирующих практически каждую строку бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках. Процесс получения адекватной информации от дочерних обществ усложняется также за счет того, что некоторые из них имеют большое количество структурных подразделений, расположенных в разных регионах. Поэтому при отсутствии единой системы информации, позволяющей получать необходимые данные в единообразной форме из каждого структурного подразделения самого низкого уровня, процедура составления консолидированной отчетности существенно усложняется.

Роман Антонов

В нашей группе консолидированная отчетность составляется на основе отчетностей компаний группы, трансформированных в соответствии с МСФО. На мой взгляд, это наиболее правильный вариант консолидации. К тому же при таком подходе появляется возможность анализировать не только консолидированную отчетность группы, но и отчетности по МСФО каждой компании. Наиболее длительным и сложным этапом консолидации у нас является подготовка так называемых "консолидационных пакетов" но всем компаниям группы. Консолидационные пакеты представляют собой специальные таблицы фиксированного формата, в которые вносятся требуемые бухгалтерские данные, осуществляются корректировки для составления отчетности по МСФО, а также выделяются все внутригрупповые операции. При консолидации строки в консолидационных пакетах складываются, за исключением выделенных внутригрупповых операций. По крупным компаниям на составление консолидационного пакета уходит около месяца. В целом же подготовка консолидированной отчетности (вместе с трансформацией по МСФО) занимает около четырех месяцев.

Корректировки для целей консолидации

Выше мы уже упоминали о том, что консолидация представляет собой сложение строк отчетности компаний группы и внесение корректировок, необходимых для составления сводной отчетности. Примером является корректировка показателей отчетности дочерней фирмы при несовпадении ее учетной политики с учетной политикой, применяемой при составлении сводной отчетности. Рассмотрим подробнее, какие еще поправки требуются для получения консолидированной отчетности. Они зависят от того, как квалифицируются отношения материнской компании и ее дочерних обществ.

Метод покупки

Согласно МСФО 22 под покупкой предприятия подразумевается объединение компаний, при котором одна из компаний (покупатель) получает контроль над чистыми активами и операциями другой компании в обмен на передачу активов, принятие на себя обязательств или эмиссию акций. Из определения следует, что покупкой также является учреждение дочерней компании. При составлении консолидированной отчетности методом покупки делаются следующие корректировки.

Исключение инвестиций материнской компании. В сводной отчетности не должны отражаться инвестиции одних компаний холдинга в другие компании холдинга. Одновременно с внутригрупповыми инвестициями из консолидированной отчетности исключается также доля материнской компании в капитале всех дочерних обществ. Оставшаяся доля в капитале дочерних обществ отражается как доля меньшинства (см. ниже). При этом в разделе "Капитал" консолидированного бухгалтерского баланса показатель нераспределенной прибыли группы включает общую чистую прибыль группы , сформированную в консолидированном отчете о прибылях и убытках.

Отражение доли меньшинства. Поскольку материнская компания контролирует деятельность дочерних фирм, все активы и обязательства таких фирм отражаются в сводной отчетности по полной стоимости (а не в доле, принадлежащей материнской компании). Однако если материнская компания владеет не 100-процентным капиталом дочернего общества, то в консолидированной отчетности необходимо также отразить долю меньшинства - часть капитала и чистой прибыли дочерней фирмы, принадлежащей миноритарным акционерам. Например, если компания владеет 60% акций дочерней фирмы, то 40% чистых активов и чистой прибыли этой фирмы принадлежат доле меньшинства. В консолидированном балансе в разделе "Капитал и резервы" отдельной строкой показывается доля меньшинства в чистых активах дочерней фирмы. В консолидированном отчете о прибылях и убытках отдельной строкой необходимо отразить долю меньшинства в чистой прибыли дочерней фирмы.

Определение и амортизация деловой репутации (гудвилла). Деловая репутация (гудвилл) возникает в отчетности в том случае, если сумма фактических затрат материнской компании на покупку доли в дочерней фирме не совпадает со справедливой стоимостью приобретенной доли в чистых активах этой фирмы (так называемый приобретенный интерес). Величина гудвилла определяется на дату приобретения контроля над дочерним обществом. Например, если материнская компания за 100 млн руб. приобрела 80% акций дочерней фирмы, справедливая стоимость чистых активов которой на дату приобретения составляет 120 млн руб., то величина деловой репутации будет равна 4 млн руб. (100 млн руб. - 80% х 120 млн руб.).

Деловая репутация может быть положительной (если сумма затрат больше стоимости приобретенного интереса) либо отрицательной. В первом случае в учете признается нематериальный актив, который необходимо амортизировать. Обычно считается, что срок амортизации гудвилла не может превышать 20 лет. Отрицательная деловая репутация уменьшает активы в консолидированной отчетности, а ее амортизация включается в сводной отчетности в состав доходов (правила признания этих доходов подробно описаны в МСФО 22).

Заметим, что гудвилл не возникает ни при учреждении дочерней фирмы, ни при объединении интересов (см. ниже).

Личный опыт

Роман Антонов

В 2002 году в нашей группе по нескольким сделкам приобретения мы отразили положительную деловую репутацию, а по нескольким другим - отрицательную. Сумма отрицательной деловой репутации оказалась выше суммы положительной деловой репутации и стоимости нематериальных активов, поэтому в балансовой статье "Нематериальные активы" была отражена сумма со знаком "минус". Срок амортизации положительной деловой репутации мы определяем как средневзвешенный срок службы приобретенных амортизируемых активов (но не более 20 лет), поскольку мы посчитали, что в нашем случае положительная репутация не может существовать отдельно от приобретенных чистых активов. В общем же случае срок амортизации положительной деловой репутации может быть любым в зависимости от того, сколько времени эта положительная деловая репутация будет приносить пользу компании.

В соответствии с МСФО в случае появления отрицательной деловой репутации та ее часть, которая относится к ожидаемым убыткам, прогнозируемым при принятии решения о приобретении, отражается в отчете о прибылях и убытках по мере возникновения таких будущих убытков (например, если приобретается убыточная компания и известно, что она будет оставаться убыточной еще в течение нескольких следующих лет). Остальная часть отрицательной деловой репутации, не превышающая справедливую стоимость приобретенных неденежных активов (в первую очередь основных средств), списывается в отчет о прибылях и убытках в течение средневзвешенного срока полезного использования амортизируемых активов. Отрицательная деловая репутация, превышающая справедливую стоимость приобретенных неденежных активов, списывается в отчет о прибылях и убытках в периоде возникновения. Срок службы основных средств, как правило, определяется независимым оценщиком, приглашаемым для оценки их справедливой стоимости. Амортизация деловой репутации отражается одной строкой в отчете о прибылях и убытках в составе внеоперационных доходов (расходов).

Определение справедливой стоимости активов и обязательств дочерних фирм. Активы и обязательства дочерней фирмы, существовавшие у нее на дату ее приобретения, включаются в сводную отчетность по справедливой стоимости. Активы и обязательства, появившиеся после даты ее приобретения, отражаются в консолидированной отчетности в обычном порядке.

Исключение внутригрупповых операций. При формировании сводной отчетности нужно также исключать результаты внутригрупповых операций. В частности, между материнской и Дочерней структурами могут осуществляться продажи. В таком случае из сводной консолидированной отчетности должны быть исключены:

• дебиторская задолженность внутри группы;
• кредиторская задолженность внутри группы;
• реализация внутри группы;
• себестоимость реализации внутри группы.

Другими примерами внутригрупповых операций являются начисление и выплата дивидендов и кредитование между компаниями холдинга друг друга.

Метод объединения интересов (слияние)

Этот метод используется при составлении сводной отчетности группы компаний, в которой:

• акционеры объединившихся компаний осуществляют общий контроль над их едиными чистыми активами и операциями;
• целью объединенного контроля является продолжительное разделение всех рисков и выгод между компаниями;
• ни одна из компаний не может быть определена в качестве покупателя.

Согласно методу объединения интересов сводная отчетность объединившихся компаний составляется таким образом, как будто они всегда были объединены. Другими словами, она получается путем сложения всех статей активов, обязательств и капитала компаний. При этом активы и обязательства не переоцениваются и никакой деловой репутации не возникает. Проводятся только корректировки, связанные с отступлениями отдельных компаний от единой учетной политики и с исключением внутригрупповых операций.

В международной практике объединение компаний в большинстве случаев признается покупкой, поскольку покупатель может быть идентифицирован. Однако встречаются и примеры объединения интересов, в том числе и в России.

Личный опыт

Светлана Сидорова, Владислав Погуляев, Мария Суконкина

Группа "Транснефтепродукт" была организована в 1993 году путем приватизации входящих в нее предприятий. Однако группа работает с конца 70-х годов п в результате приватизации ее структура и суть се деятельности существенно не изменились. После приватизации 100% акций управляющей компании "АК "Транснефтепродукт" принадлежат государству. В свою очередь "АК "Транснефтепродукт" владеет большинством голосующих акций в остальных предприятиях группы. В связи с тем, что в момент приватизации производилась не покупка акций.

Составление российской консолидированной отчетности

Правила составления российской консолидированной отчетности установлены в Методических рекомендациях по составлению и представлению сводной бухгалтерской отчетности (далее - Методические рекомендации), утвержденных приказом Минфина России от 30.12.96 № 112.

Несмотря на требование о составлении сводной отчетности, содержащееся в Методических рекомендациях, в настоящее время лишь немногие российские компании формируют российскую консолидированную отчетность.

Одним из основных отличий порядка составления сводной отчетности, установленного Методическими рекомендациями, от требований МСФО 27 является то, что деловая репутация при покупке компании определяется как разница между затратами на приобретение и балансовой, а не справедливой стоимостью приобретаемых активов и обязательств. Кроме того, в Методических рекомендациях указано, что дочернее общество консолидируется, если головная организация владеет более 50% его уставного капитала. Эту формулировку можно трактовать так: в сводную отчетность включаются только фирмы, которыми материнская компания владеет напрямую, а не через другие компании. Разумеется, при таком подходе консолидированная отчетность может искажать финансовое положение группы, поскольку основные активы и прибыли могут быть сосредоточены в дочерних компаниях второго уровня ("внучках"), информация о которых не войдет в сводную отчетность.

Следует отметить, что Методические рекомендации разрешают российским компаниям не составлять сводную отчетность по российским правилам, если вместо этого будет составляться консолидированная отчетность по МСФО дочерних предприятий, а обмен акций между государством и "АК Транснефтепродукт", данная операция была признана объединением интересов в контексте МСФО 22, то есть статьи финансовой отчетности всех компаний группы были включены в консолидированную финансовую отчетность так, как будто они были объединены всегда. При применении данного метода гудвилл не возникает, а разница между стоимостью инвестиций (выпущенного акционерного капитала) и суммой приобретенного акционерного капитала была включена в состав нераспределенной прибыли группы. Определение справедливой стоимости активов и обязательств также не является необходимым при применении данного метода. Основными этапами составления консолидированной отчетности у нас являются:

1. Сбор и анализ информации из дочерних компаний. Агрегация (сложение) отчетности дочерних компаний.

2. Исключение внутригрупповых оборотов и остатков (инвестиции материнской компании, внутригрупповая дебиторская/кредиторская задолженность, выручка и пр.).

3. Расчет основных поправок для отчетности по МСФО (по основным средствам, запасам и пр.).

4. Расчет инфляционных поправок (до 2002 года включительно).

5. Сбор и анализ всех поправок и предварительного варианта отчетности по МСФО.

6. Подготовка информации для раскрытия в соответствии с требованиями МСФО.

7. Выпуск отчетности с пояснениями.

Мы рассмотрели только самые основные аспекты составления сводной отчетности. Однако существует еще масса других сложных вопросов, связанных с формированием консолидированной отчетности, например, как выбрать валюту для сводной отчетности или каким образом в сводной отчетности отражаются инвестиции в зависимые общества.